投資情報 意外と知らない？有価証券の私募を解説
「有価証券の私募」とは、株式会社が資金調達を行う際に、証券会社を通さずに、特定の少数の投資家に対して、株式や社債などの有価証券を発行して販売することを指します。
簡単に言えば、限られた相手に対して、直接的に有価証券を販売する方法と言えるでしょう。
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FX投資 有事のスイスフランとは？
スイスフランは、その安定性と信頼性の高さから、「有事のフラン」として知られています。スイスは永世中立国であり、政治的にも経済的にも安定していることから、国際的な危機が発生すると、安全資産としてのスイスフランの需要が高まり、価値が上昇する傾向があります。 スイスフランは、CHFと表記され、スイスおよびリヒテンシュタインの法定通貨です。 補助通貨単位は、サンチーム(Rp.)です。1スイスフラン=100サンチームとなります。スイスフランの為替レートは、ユーロや米ドルと比較して比較的安定しており、投資家や企業にとって魅力的な通貨となっています。
投資情報 デッドクロスで資産防衛！下落相場を乗り切る戦略
投資の世界では、様々なテクニカル指標を用いて、将来の価格変動を予測しようと試みます。その中でも、多くの投資家が注目するのが「デッドクロス」です。デッドクロスは、相場の下落を示唆するサインとされており、早めに対策を講じることで、資産の目減りを最小限に抑えられる可能性があります。
では、デッドクロスとは具体的にどのような現象を指すのでしょうか？ デッドクロスとは、短期移動平均線が長期移動平均線を上から下へ抜ける現象のことを言います。移動平均線とは、過去の一定期間の価格を平均化して繋げた線であり、短期・長期といった期間の長さによって、様々な種類が存在します。
一般的に、短期移動平均線は直近の価格動向を、長期移動平均線は長期間にわたるトレンドを表すとされています。そのため、短期線が長期線を下回ることは、つまり、短期的な勢いが弱まり、長期的にも下落トレンドに転じる可能性を示唆していると解釈できます。
このように、デッドクロスは相場の転換点を捉える重要なシグナルとなり得ます。しかし、デッドクロスが発生したからといって、必ずしも価格が下落するとは限りません。他のテクニカル指標やファンダメンタルズ分析と組み合わせることで、より精度の高い分析と、効果的な資産防衛戦略を立てることが可能になります。
投資情報 「ディップ」買いのリスクとチャンス
「ディップ」とは、株価や市場全体が一時的に下落することを指します。 これは、悪いニュース、市場心理の悪化、あるいは単なる短期的な需給の不均衡など、さまざまな要因によって引き起こされる可能性があります。投資の世界では、このディップを「買い場」と捉える考え方があります。 つまり、他の投資家が売りに走って価格が下がっている時に、割安で資産を手に入れるチャンスと考えるわけです。
投資情報 投資のサイクルを理解して収益UP！
投資の世界では、まるで生き物の呼吸のように、好景気と不景気が交互に訪れます。 この上昇と下降の波、すなわち「サイクル」を理解することが、投資で成功するための最初のステップと言えるでしょう。 株価や金利、不動産価格などは、このサイクルの影響を受けて常に変動しています。 つまり、サイクルを意識することで、リスクを最小限に抑えながら、大きな利益を狙うことが可能になるのです。
投資情報 投資用語「GTC注文」徹底解説！
「GTC注文」とは、投資の世界で使われる注文方法の一種です。
「Good Till Cancelled」の略で、日本語では「取消注文まで有効注文」と訳されます。
つまり、投資家が注文を取り消すまで、または約定するまで有効な注文のことを指します。
投資情報 海外投資と為替リスク：知っておきたい基礎知識
海外投資の魅力は、高いリターンや分散投資によるリスク軽減などが挙げられますが、一方で「為替リスク」という、国内投資にはないリスクが存在します。為替リスクとは、投資対象国の通貨と日本円の為替レートの変動によって、投資収益が変動してしまうリスクのことです。
例えば、1ドル100円の時に1万ドルの米国株を購入したとします。その後、円高が進み1ドル90円になったとしましょう。この時点で米国株の評価額は為替の影響だけで100万円から90万円に目減りしてしまいます。このように、たとえ投資対象の価格が変動しなくても、為替レートの変動によって損失が発生する可能性があるため注意が必要です。
貯蓄･預金 知られざるお金「派生的預金」とは？
私たちが普段「預金」と呼んでいるものは、銀行に預けたお金をそのままの形で保管しているわけではありません。銀行は預けたお金の一部を貸し出し、企業活動や投資に役立てています。そして、この貸し出しプロセスを通じて、新たな預金が銀行システム全体で生み出されることがあります。これが「派生的預金」と呼ばれるものです。
もう少し具体的に説明すると、Aさんが銀行に100万円を預金したとします。銀行は預金準備率を10%とすると、10万円を中央銀行に預け、残りの90万円をBさんに貸し出します。Bさんはこのお金で商品を購入し、その販売店は受け取ったお金を再び銀行に預金します。すると、銀行システム全体では、最初の100万円の預金に加えて、新たに90万円の預金が生まれたことになります。これが派生的預金の仕組みです。
投資情報 意外と知らない？ 投資の基礎用語「流動資産」
投資の世界では、様々な専門用語が登場します。その中でも、企業の財政状態を把握する上で重要な指標の一つが「流動資産」です。流動資産とは、簡単に言うと「1年以内に現金化することができる資産」のことを指します。
例えば、現金や預金はもちろんのこと、売掛金（商品を販売した際に受け取るべき代金）、有価証券（株式や債券）なども流動資産に分類されます。一方、土地や建物、機械設備といった、すぐに現金化することが難しい資産は「固定資産」と呼ばれ、流動資産とは区別されます。
投資情報 投資と実物経済：切っても切れない関係
投資の話をする時、よく「実体経済」という言葉と対比にして語られることがあります。では、「実体経済」とは一体何なのでしょうか？ 簡単に言えば、実体経済とは、私達の日常生活で実感できる経済活動のことを指します。例えば、日々の買い物、企業の生産活動、サービス業の提供などが挙げられます。つまり、お金の流れだけでなく、実際にモノやサービスが生産され、消費されている経済活動を指すのです。
投資情報 「前払年金費用」とは？超過発生の仕組みを解説
企業が従業員に将来支給する退職給付は、長期間にわたる勤務と引き換えに支給されるものです。そのため、会計上は将来の支給額を見積もり、費用を毎期配分していく必要があります。この考え方に基づいて行われる会計処理が「退職給付会計」です。
退職給付会計では、将来支給する退職給付を見積もり、その金額を「退職給付債務」として負債に計上します。それと同時に、将来の退職給付のために積み立てられた資産を「退職給付引当金」として資産に計上します。
この退職給付引当金と退職給付債務の差額が「前払年金費用」として計上されます。もし、退職給付引当金が退職給付債務を上回っている場合には、前払年金費用はプラスとなり、貸借対照表の資産に計上されます。逆に、退職給付引当金が退職給付債務を下回っている場合には、前払年金費用はマイナスとなり、貸借対照表の負債に計上されます。
投資情報 スワップ取引とは？仕組みと種類、メリットを解説
- スワップ取引の基礎知識定義と仕組みをわかりやすく解説
スワップ取引とは、将来のある時点で、異なる通貨や金利、株式などをあらかじめ決めておいた条件で交換（スワップ）する取引のことです。
例えば、円とドルを一定期間後に交換する取引や、固定金利と変動金利を交換する取引などが挙げられます。
スワップ取引は、主に金融機関同士や、金融機関と事業会社間で行われる取引で、リスクヘッジやコスト削減、投資などを目的として行われます。
具体的には、将来的な為替変動リスクをヘッジしたい場合や、より有利な金利で資金調達を行いたい場合などに利用されます。
スワップ取引は、一見複雑な金融取引に見えますが、基本的な仕組みは「将来の交換の約束」と理解しておけば、それほど難しくはありません。
投資情報 投資と確率過程：未来への予測
- 確率過程とは何かランダムな値動きをモデル化する
投資の世界では、未来の予測は非常に重要です。しかし、未来は不確実性に満ちており、完璧な予測は不可能です。そこで登場するのが「確率過程」という考え方です。確率過程は、時間とともにランダムに変動する現象を数学的に記述するための枠組みを提供します。
例えば、株価や為替レートは、様々な要因によって影響を受け、予測不可能な動きを見せることがあります。このようなランダムな値動きを、確率過程を用いることで、ある程度の確からしさを持った予測が可能になります。 確率過程は、過去のデータや統計的な分析に基づいて、未来の値動きに関する確率的なシナリオを提示します。
投資において確率過程を理解することは、リスク管理やポートフォリオ最適化など、様々な意思決定において非常に重要です。確率過程を用いることで、不確実性を含む状況下でも、より合理的な投資判断を下せるようになるでしょう。
投資情報 知っておきたい国の借金『公的債務残高』
「公的債務残高」とは、国が抱えている借金の総額のことを指します。国の財政は、税収などの収入と、社会保障費や公共事業費などの支出で成り立っています。そして、収入よりも支出が多い場合、国は新たに借金をしてその不足分を補うことになります。この借金が積み重なったものが「公的債務残高」となるのです。
毎年のように巨額の赤字国債が発行されているニュースなどを目にする方も多いでしょう。赤字国債も、国の借金の一部となるため、発行額が増えれば当然「公的債務残高」も増加していくことになります。
「公的債務残高」は、国民一人ひとりが背負う借金という見方もできます。そのため、将来世代に負担を先送りしないためにも、財政状況を把握し、健全な財政運営が行われることが重要です。
投資情報 投資分析の鍵！93SNAとは？
経済の現状を分析し、将来を予測する上で欠かせないのが統計データです。中でも「93SNA」は、国や地域の経済状況を包括的に把握できる重要な指標として、投資家や経済学者から注目されています。
93SNAとは、1993年に国連が定めた国際的な統計基準「国民経済計算体系」のことで、日本語では「1993年体系国民経済計算」と訳されます。これは、一国の経済活動で生み出される財やサービスの流れ（生産、分配、支出など）を、一定の期間（通常は1年間）について記録し、体系的にまとめたものです。
投資情報 将来設計の要！給付建て年金とは？
給付建て年金は、将来受け取る年金額が契約時にあらかじめ決まっているタイプの年金です。毎月の保険料を支払うことで、老後の生活資金を計画的に準備することができます。
給付建て年金では、加入時に将来の年金受取額が確定しているため、老後の生活設計が立てやすい点が大きなメリットです。将来、物価や金利が変動した場合でも、受け取る年金額はあらかじめ決まった額が保証されます。
一方、契約内容を変更するのが難しいという側面もあります。人生の転機で必要な資金が変わった場合や、加入後に経済状況が変化した場合でも、柔軟に対応することが難しい場合があります。そのため、契約前に将来のライフプランをよく検討することが重要です。
投資情報 転職時の年金資産、移受換のススメ
転職する際に、それまで加入していた企業年金の年金資産を新しい制度に移す手続きを「移受換」と言います。転職先の企業年金制度に加入する場合には、「企業年金制度間による移換」、個人型確定拠出年金に加入する場合には「個人型確定拠出年金への移換」、といった選択肢があります。
移受換を行わない場合は、脱退一時金として一時金で受け取るか、加入していた企業年金制度で資産を運用し続けるかを選択することになります。しかし、一時金として受け取ると所得税や社会保険料の負担が発生する場合があり、運用を続けると管理が煩雑になる可能性があります。
移受換には、年金資産をまとめて管理できる、運用期間が長くなることで資産形成を有利に進められる可能性がある、一時金の受け取り時に比べて税制上のメリットがあるなどのメリットがあります。
株式投資 BPSでわかる企業価値！株価との関係を解説
- BPSとは？初心者にもわかりやすく解説
企業の価値を測る指標は数多くありますが、その中でも基本となる指標の一つが-BPS（1株当たり純資産）-です。企業分析を始めるにあたって、BPSの基礎知識は押さえておきましょう。
BPSは、-「会社の解散価値を株主の数で割ったもの」-とイメージすると理解しやすくなります。
例えば、100億円の資産を持ち、借金が20億円ある会社があるとします。この会社の純資産は80億円（100億円 - 20億円）です。
もし、この会社が解散することになったら、この80億円が株主たちに分配されます。もし、発行済株式数が1,000万株であれば、BPSは800円（80億円 ÷ 1,000万株）となります。
つまり、-BPS 1株あたり800円の価値が株主に戻ってくる-という計算になります。
BPSは、企業の財務状態を分析する上での基礎となる指標です。企業の価値を評価する際に、必ずチェックしておきたい指標と言えるでしょう。
投資情報 投資初心者のための消費者物価指数入門
消費者物価指数(CPI)は、私たちが普段購入する商品やサービスの価格の平均的な変化を測る指標です。簡単に言うと、CPIの上昇はモノやサービスの値段が上がり、私たちの生活が値上がりしていることを示しています。逆に、CPIの下落は物価が下がり、生活が安くなっていることを意味します。
CPIは、私たちの生活に欠かせない様々な商品やサービスの価格を調査して計算されます。例えば、食料品、衣料品、住居費、光熱費、交通費、医療費、教育費などが含まれます。これらの品目と、それぞれの品目が家計に占める割合を考慮して、総合的な物価の変動を算出します。
投資の世界では、CPIはインフレーションの動向を把握するために非常に重要な指標として注目されています。
投資情報 投資の成功のカギ？知っておきたい『行動規範』
投資の世界では、確実な成功法則はありません。しかし、過去の成功者たちが共通して実践してきた「行動規範」は存在します。これは、投資判断を下す際に守るべき行動の指針となるもので、感情に左右されずに、冷静かつ合理的な判断を下すための羅針盤とも言えるでしょう。
投資情報 意外と知らない？証券保管振替機構の役割
「証券保管振替機構」って耳にしたことはありますか？投資をしている人なら、証券会社から送られてくる書類などで目にしたことがあるかもしれません。しかし、具体的にどんなことをしている機関なのか、詳しく知っている人は少ないのではないでしょうか？
証券保管振替機構(JASDEC)は、簡単に言うと、株券や債券などの「証券」を預かって管理してくれる機関です。個人投資家が証券会社を通して株を購入した場合、その株はJASDECに預けられ、安全に保管されます。 JASDECは、いわば証券の世界の巨大な倉庫のような役割を担っていると言えるでしょう。
投資情報 投資の基礎知識：価格受容者とは？
- 価格受容者の定義
価格受容者とは、市場において取引される商品の価格を自身では決定できず、市場で決まった価格を受け入れて取引を行う主体のことを指します。株式投資の世界で例を挙げると、個人の投資家や、比較的小規模な機関投資家は、市場全体から見れば取引量が少ないため、価格に対して大きな影響力を持つことができません。そのため、市場で形成された価格を受け入れて、株式の売買を行うことになります。
逆に、市場を大きく動かすほどの資金力や取引量を持つ主体は「価格決定者」と呼ばれます。彼らは、自身の売買行動によって市場価格を動かすことができるため、価格受容者とは異なる立場に位置づけられます。
投資情報 企業分析の基礎！内部要因を徹底解説
企業分析を行う際、考慮すべき要素は多岐に渡りますが、大きく「内部要因」と「外部要因」に分類できます。 内部要因とは、企業の経営活動や意思決定に直接影響を与える、企業内部の要素を指します。 一方で外部要因とは、市場環境や競合、経済状況など、企業がコントロールできない外部環境の要素を指します。
つまり、企業分析とは、これらの内部要因と外部要因を分析することで、企業の現状を正しく理解し、将来の成長性を評価することと言えるでしょう。
投資情報 投資の基礎知識: FOMCってなに？
FOMCとは、Federal Open Market Committee（連邦公開市場委員会）の略称で、アメリカ合衆国の金融政策を決定する機関です。具体的には、アメリカの中央銀行であるFRB（連邦準備制度理事会）における重要な委員会の一つです。
FOMCの主な役割は、政策金利である「フェデラルファンド（FF）金利」の誘導目標などを決定することです。このFF金利は、銀行同士が短期的に資金を貸し借りする際の基準となる金利です。FOMCがFF金利の誘導目標を引き上げると、市場金利全体が上昇し、企業や個人の借入コストが増加します。逆に、FF金利の誘導目標を引き下げると、市場金利全体が低下し、企業や個人の借入コストが減少します。
FOMCの決定は、アメリカの経済だけでなく、世界経済にも大きな影響を与えるため、投資家はFOMCの動向に常に注目しています。